商傳媒｜吳承岳／台北報導
華爾街分析指出，一檔被動式管理的股息ETF——Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD)，在過去十年的表現，已超越市場上許多主動式管理基金，證明了被動投資策略在長期累積財富上的潛力。
SCHD ETF的投資策略是追蹤道瓊美國股息100指數（Dow Jones U.S. Dividend 100 Index）。該指數精選在美國上市、且連續至少十年支付股息的100家企業。這項嚴謹的選股標準，使其投資組合以民生必需品產業佔比最高，前十大持股則佔總權重的四成，例如聯合健康集團（UnitedHealth Group）、雪佛龍（Chevron）與德州儀器（Texas Instruments）等。
根據最新數據，SCHD的費用率僅為0.06%，遠低於一般主動式管理基金。其股息殖利率達到3.4%，相較於標準普爾500指數（S&P 500）的1.1%更具吸引力。資料顯示，若十年前投資一萬美元於SCHD，如今價值已增長至32,300美元，總報酬率達223%。值得注意的是，一些主動式債券ETF在過去十年雖也取得正報酬，例如Pimco Active Bond Exchange-Traded Fund (BOND)及iShares Short Duration Bond Active ETF (NEAR)的回報率分別為32%與34%，但其費用率普遍較高，分別達0.54%及0.25%。這不僅突顯了SCHD在費用上的競爭力，也彰顯其在長期累積財富上的顯著效益。
這份優異的表現凸顯被動式投資策略的穩健性，特別對於那些尋求穩定股息收入與長期資本增值的投資人。SCHD的成功證明，透過嚴謹且透明的選股標準，即使是市場波動時期，也能維持穩健的表現。對於台灣投資者而言，這類ETF的成功經驗提供了一個借鏡：專注於具有長期股息紀錄的優質企業，並利用低費用率的被動式工具，有助於優化個人投資組合的報酬與風險。
